Индекс страха и жадности в криптовалюте
- Luda Kukuetu
2024-04-11
6 мин- 31
7 582
Участники крипторынка склонны иррационально реагировать на движение цен. Индекс страха в криптовалюте демонстрирует общие настроения сообщества и помогает трейдерам принимать более взвешенные решения, когда эмоции берут верх. В статье разбираемся, что такое индекс страха и жадности, как измеряется и на каких ресурсах аналитика наиболее точная.
Что такое индекс страха и жадности
Индекс страха и жадности — это измерение двух основных эмоций, которые движут инвесторами на рынке и влияют на то, сколько они готовы платить за криптоактивы. Эти эмоции — страх упустить возможность (FOMO) и паника от стремительного падения курса криптовалют.
Величину начал использовать проект CNNMoney для определения настроений на фондовых рынках. Индекс жадности криптовалют служит той же цели. Специализированные инструменты измеряют дневные, недельные, месячные и годовые колебаниярынка криптовалют, оценивают ситуацию в сообществе, а инвесторы используют такие данные для оценки справедливости цен.
В периоды, когда показатель страха Crypto Fear растет или находится в крайней точке, инвесторы склонны продавать активы, потому что боятся еще большего обвала цены. В такой ситуации активы доступны для покупки с излишком.
Индикатор жадности означает, что интерес к покупке повышается. Держатели могут зафиксировать прибыль либо продать криптовалюту по высокой цене. Аналитики отмечают, что наивысшие показатели жадности могут предшествовать «пузырю».
Трейдеры акций и облигаций скептически относятся к такому аналитическому инструменту. Считается, что эти данные якобы поощряют инвестировать в зависимости от времени выхода на рынок, игнорируя при этом стратегию «покупай и храни». А вот в криптосообществе считают, что так можно уберечь себя от чрезмерной эмоциональной реакции и потери активов во время непрогнозируемых движений цен.
Зачем измерять и где применяют
Шкалу индекса страха и жадности в криптовалюте создали Грегор Крамбс и Виктор Тобис. Они адаптировали инструмент CNN под параметры биткоина и настроения рынка по отношению к активу.
Чаще всего график изображают в виде дуги со стрелкой. Цвет дуги – это градиент от ярко-красного до ярко зеленого. Индекс измеряется в единицах от 0 до 100:
-
0-24 — экстремальный страх;
-
25-49 — снижение страха;
-
50 — нейтральные настроения
-
51-74 — растущая жадность;
-
75 и более — экстремальная жадность.
Для держателя крипты такой показатель дает понимание эмоционального состояния рынка в текущий момент. Индекс анализирует только биткоин. Это наиболее популярный цифровой актив в мире, с которым коррелируются остальные альткоины, поэтому данные будут полезны и тем, кто инвестирует в другие монеты.
Данные для определения Индекса страха и жадности
В индексе страха и жадности CNN для фондовых рынков учтены 7 показателей:
-
спрос на мусорные облигации;
-
динамика рынка;
-
его волатильность;
-
опционы пут и колл;
-
спрос на безопасную гавань;
-
размах цен на акции;
-
их сила.
В случае с акциями и облигациями, каждый параметр страха и жадности обладает равным весом (%) при определении финального показателя.
Для вычисления индекса страха и жадности в криптовалюте сегодня достаточно оценить всего 4-5 величин. Часть из них никак не связана с фондовыми рынками и традиционными понятиями трейдинга.
Как рассчитывается индекс страха и жадности
Калькуляторы индекса ежедневно собирают данные по нескольким критериям, комбинируют их и вычисляют актуальные показатели от 0 до 100. Вес каждого параметра в финальном результате рассчитывается в зависимости от влияния на формирования цены биткоина и выражен в процентной доле от 100.
Ниже приведены 5 основных параметров, которые участвуют в расчете индекса. Финальное число и будет индикатором настроения трейдеров.
-
Волатильность составляет 25% индекса. Измеряет актуальную цену биткоина затем сравнивает со средним значением за предыдущие 30 и 90 дней. При составлении индекса волатильность используют как суррогат страха на рынке.
-
Объем рынка — 25%. Текущий объем и импульс торгов BTC сравнивают со средними значениями за 30 и 90 дней, а затем объединяют результаты. Восходящий тренд свидетельствует о бычьих настроениях на рынке.
-
Социальные сети — 15%. В анализ попадают все твиты, сообщения, комментарии, хэштеги в Twitter, Reddit и на прочих платформах, в которых упоминается биткоин и другая криптовалюта.
-
Доминирование — 10%. Демонстрирует общую рыночную капитализацию биткоина по отношению к капитализации всех остальных цифровых активов. Чем выше показатель BTC, тем ниже число спекуляций с альткоинами. Это может отражать медвежий тренд.
-
Поисковые тренды — 10%. Инструмент собирает данные о топ-запросах пользователей, связанных с биткоином, из Google, Yahoo, Bing, прочих платформ-поисковиков. Так можно оценить интерес к криптовалютам среди более широких масс.
Еще 15% индекса могут быть взяты из результатов опросов и голосований пользователей платформ о крипторынках в целом или определенных активах.
Индекс страха и жадности: где посмотреть онлайн
Поисковик выдает массу страниц, которые предоставляют актуальный индекс жадности и страха биткоина, криптовалют и прочих цифровых активов с повышенным спросом. Далее рассмотрим 3 самых популярных проекта:
-
Alternative.me. Тот самый первый адаптированный под крипту индикатор Крамбса и Тобиса.
На официальном сайте и в приложении доступна онлайн аналитика и график изменения индекса на протяжении выбранного периода. Этот же инструмент интегрирован на Coingecko с подробным описанием механики и инструкцией для пользователей.
Интерфейс индекса выглядит так:
2. CryptoCurrencyTracker. Как утверждают разработчики, на сайте проекта представлены точные данные, которые платформа собирает на биржах, форумах, блогах, учетных записях в социальных сетях, в приложениях и других платформах, которые могут повлиять на настроение рынка. Массив данных анализируется в реальном времени и приводится в индекс страха и жадности онлайн. Криптовалюта на их графиках выглядит следующим образом:
3. У BTC Tools инструмент выглядит несколько иначе. Для расчета индекса платформа собирает данные всего из 4 разных источников (исторические данные, биржи, соцсети, данные поисковиков). Но в отличие от двух предыдущих платформ, показатели здесь обновляются каждые 8 часов.
Финальные показатели индекса относительности страха, жадности на криптовалюте легко прочитать без специальных технических знаний. Такой инструмент анализа полезен для понимания общих настроений рынка, принятия решения: покупать, холдить или продавать активы в текущий период.
Но для долгосрочного анализа индекс не так информативен. Чтобы спрогнозировать тренд, придется собрать аналитику из других инструментов и провести DYOR (собственное исследование).
